- 火曜日、ユーロ/米ドルは対グリーンバックで新たに5点を記録した。
- FRB中心の米国経済指標が投資家心理を支配している。
- 今週のEU統計は依然として軽めで、トレーダーらは次回のFRB金利決定に注目している。
火曜日にはユーロの強気の勢いは消え、連邦準備理事会（FRB）の2024年の最終金利決定を控えてトレーダーらの動きが鈍くなる中、ユーロは1.0500ハンドルを下回った。今週は欧州のデータが比較的少ないため、繊維トレーダーは米国のかなりの範囲のデータをナビゲートする必要がある。
ユーロ市場はマルチプルをほぼ無視 欧州中央銀行 12月の欧州PMI数値が予想を上回ったにもかかわらず、（ECB）当局者らは今週初めに出席した。汎EUサービスPMI調査の数値は、投資家や企業の妨げとなっている欧州経済の減速深刻化への懸念から低下し続けている。
米国 小売販売 数字は前月比0.7%まで上昇し、投資家の間で若干の懸念を引き起こした。 FRB 結局のところ、特に最近のインフレ指標の上昇を考慮する場合には、積極的な利下げ戦略を追求する必要はない。それにもかかわらず、市場は依然、水曜日にFRBが3回連続利下げを行うことを広く織り込んでおり、CMEのFedWatchツールによると、25bpsの利下げを支持する確率は95％となっている。
ユーロ/ドル価格予測
ユーロ/米ドルの日足チャートでは、10月の高値1.1000付近からの急落後、1.0450レベルをわずかに上回る水準での値固め期間が明らかになった。この最近の安定化は、水曜日に連邦準備理事会が予想する4分の1ポイント利下げをめぐる投資家の期待と一致しており、米ドルの軌道にある程度の不確実性をもたらしている。価格動向は引き続き 50 日指数移動平均 (EMA) の 1.0658 によって制限されており、長期的な弱気バイアスは 200 日 EMA の 1.0809 によって強調されており、下降傾向にあります。主要サポートである1.0450を下抜けた場合、弱気派は11月下旬に重要な下値として機能した心理的な1.0400レベルを再試行する可能性がある。
チャートの下部にある MACD インジケーターは、MACD ラインが平坦になり、シグナル ラインとの強気のクロスオーバーに近づくにつれて、弱気の勢いがわずかに弱まったことを示しています。ただし、ヒストグラムは依然としてマイナスの領域にあり、上昇を目指すには依然として大きな逆風に直面する可能性があることを示唆しています。水曜日のFRB利下げがハト派的なトーンを伴った場合、ドルはさらに下落し、1.0600に向けた反発と50日間EMAの抵抗線への道が開かれる可能性がある。逆に、タカ派のサプライズがドル高を加速させ、ユーロ/米ドルに対する新たな売り圧力を引き起こし、年初来安値の再試行への扉を開く可能性がある。トレーダーらはFRBの決定を前に慎重な姿勢を続ける可能性が高く、短期的には狭いレンジでの値動きを続ける可能性が高い。
ユーロ/米ドルの日足チャート
ユーロに関するよくある質問
ユーロは、ユーロ圏に属する欧州連合の 19 か国の通貨です。米ドルに次いで世界で2番目に多く取引されている通貨です。 2022年には、外国為替取引全体の31％を占め、1日あたりの平均取引高は2兆2000億ドルを超えると見込まれている。 EUR/USD は世界で最も取引されている通貨ペアで、全取引の約 30% を占め、続いて EUR/JPY (4%)、EUR/GBP (3%)、EUR/AUD (2%) となっています。
ドイツのフランクフルトにある欧州中央銀行 (ECB) は、ユーロ圏の準備銀行です。 ECB は金利を設定し、金融政策を管理します。 ECBの主な任務は物価の安定を維持することであり、これはインフレを制御するか成長を刺激することを意味する。その主な手段は金利の引き上げまたは引き下げです。比較的高い金利、または金利上昇の期待は通常、ユーロに利益をもたらし、その逆も同様です。 ECB理事会は年に8回開催される会合で金融政策を決定します。決定はユーロ圏の国営銀行トップとクリスティーヌ・ラガルドＥＣＢ総裁を含む常任理事国６カ国によって行われる。
消費者物価調和指数（HICP）によって測定されるユーロ圏のインフレデータは、ユーロにとって重要な計量経済指標です。インフレ率が予想以上に上昇した場合、特にＥＣＢの目標である２％を上回った場合、ＥＣＢはインフレ率を抑制するために利上げを義務付ける。他の国々と比較して比較的高い金利は、世界の投資家にとって資金を預ける場所としてこの地域をより魅力的なものにするため、通常はユーロに利益をもたらします。
データの発表は経済の健全性を測定し、ユーロに影響を与える可能性があります。 GDP、製造業およびサービス業PMI、雇用、消費者心理調査などの指標はすべて、単一通貨の方向性に影響を与える可能性があります。好調な経済はユーロにとって良いことだ。それはより多くの海外投資を呼び込むだけでなく、ECBの利上げを促す可能性があり、それは直接ユーロ高につながる。そうでなければ、経済指標が弱ければ、ユーロは下落する可能性が高い。ユーロ圏経済の 75% を占めるため、ユーロ圏の 4 大経済大国 (ドイツ、フランス、イタリア、スペイン) の経済データは特に重要です。
ユーロに関するもう 1 つの重要なデータは貿易収支です。この指標は、特定の期間における国が輸出で得た額と輸入に支出した額の差を測定します。ある国が非常に人気の高い輸出品を生産している場合、その国通貨の価値は純粋にこれらの商品を購入しようとする外国人買い手によって生み出される超過需要によって増加します。したがって、純貿易収支がプラスの場合は通貨が強化され、マイナスの場合はその逆になります。