- オーストラリアのトリミング平均が年率3.5％から3.2％に低下したため、豪ドルは下落した。
- オーストラリアの11月の月間消費者物価指数は前年比2.3％上昇し、8月以来の高水準となった。
- 火曜日に10年米国債利回りが1％以上上昇したことでドルが上昇した。
水曜日に発表された予想より強い月次インフレ統計にもかかわらず、豪ドル（AUD）は対米ドル（USD）で2日連続の取引で低迷しており、AUD/USDペアは下落を続けている。しかし、コアインフレの指標として注目されている希薄化平均は年率3.5％から3.2％に低下し、オーストラリア準備銀行（RBA）の目標範囲である2～3％に近づいた。トレーダーらは現在、豪準備銀行が２月にキャッシュレートを２５ベーシスポイント引き下げ４．３５％に引き下げる確率を５５％織り込んでおり、４月までに完全引き下げとなる見通しだ。
11月のオーストラリアの月次消費者物価指数（CPI）は前年同月比2.3％上昇し、市場予想の2.2％を上回り、過去2カ月の2.1％上昇から上昇した。これは8月以来の最高値だ。しかし、エネルギー料金救済基金のリベートの継続的な影響もあり、この数字は4カ月連続でRBAの目標範囲である2～3％の範囲内にとどまっている。
オーストラリア統計局が火曜日に発表したところによると、2024年11月のオーストラリアの新規建設プロジェクト許可件数は前月比3.6％減の1万4998戸となり、市場予想の1.0％減には届かなかった。この減少は、10月に上方修正された5.2％増加に続き、3か月ぶりの減少となった。
中国人民銀行（PBoC）は国の経済を強化するために国家計画当局と協力している。人民銀当局者の彭立峰氏は、人民銀行が下取り構想に基づく銀行融資拡大を支援すると発表した。
FRB金利軌道のタカ派的変化により豪ドルが下落
- 6つの主要通貨に対する米ドル（USD）のパフォーマンスを測定する米ドルインデックス（DXY）は、本稿執筆時点で108.50を超えるポジションを維持しています。
- 前取引で米10年国債利回りが1％以上上昇し、現在4.67％となっていることから米ドルが上昇した。この引き上げは、連邦準備理事会の金利軌道に関する投資家心理の変化をはっきりと思い出させるものである。
- 11月の米国ISMサービスPMIは52.1から54.1に上昇し、市場予想の53.3を上回った。インフレを反映する支払価格指数は58.2から64.4に大幅に上昇したが、雇用指数は51.5から51.4に若干低下した。
- 12月の米国ISM製造業PMIは49.3と、11月の48.4から改善した。この数値は市場予想の48.4を上回った。
- ブルームバーグによると、アトランタ連銀のラファエル・ボスティック総裁は火曜日、インフレ抑制の進捗状況にばらつきがあるため、FRB当局者は政策決定に慎重になるべきだと述べた。ボスティック総裁は、物価安定の目標を確実に達成するために金利を高水準に維持する方向に傾く必要性を強調した。
- リッチモンド連銀のトーマス・バーキン総裁は金曜日、インフレが目標の2％に戻る確信が高まるまで、基準政策金利は抑制的なままであるべきだと強調した。
- アドリアナ・クーグラーFRB総裁とメアリー・デイリーサンフランシスコ連銀総裁は、今年の金融緩和ペースの縮小を目指す米国の中央銀行関係者が直面する困難なバランス調整を強調した。
- ビジネス関係者らは関税によって生活費が上昇する可能性を懸念し、トランプ次期大統領の経済政策に慎重になっている。こうした懸念は、持続的なインフレ圧力を背景に警戒感を反映し、2025年の利下げが縮小することを示唆した連邦公開市場委員会（FOMC）の最近の見通しによってさらに悪化した。
テクニカル分析: 豪ドルは0.6200に向けて9日間EMAを下回って推移
水曜日の豪ドル/米ドルは0.6210付近で取引されており、依然として日次下降チャネルに限定されているため、弱気見通しを維持している。 チャート。 14日間の相対力指数（RSI）は30レベルに向けて後退しており、弱気の勢いが強まる可能性を示している。
マイナス面としては、AUD/USD ペアは下降チャネルの下限である 0.5990 レベル付近で推移する可能性があります。
AUD/USDペアは、9日間の指数移動平均（EMA）の0.6224付近に当面の抵抗線を試す可能性があり、続いて14日間のEMAの0.6239付近を試す可能性がある。別の障壁は、下降チャネルの上限付近、0.6270レベルに現れます。
AUD/USD: 日足チャート
今日のオーストラリアドル価格
以下の表は、本日リストされた主要通貨に対するオーストラリア ドル (AUD) の変化率を示しています。豪ドルは対ユーロで最も下落した。
| 米ドル | ユーロ | 英ポンド | 日本円 | CAD | オーストラリアドル | ニュージーランドドル | スイスフラン | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 米ドル | -0.09% | -0.05% | 0.16% | -0.09% | 0.03% | 0.02% | -0.02% | |
| ユーロ | 0.09% | 0.05% | 0.26% | 0.00% | 0.12% | 0.12% | 0.07% | |
| 英ポンド | 0.05% | -0.05% | 0.24% | -0.04% | 0.08% | 0.08% | 0.03% | |
| 日本円 | -0.16% | -0.26% | -0.24% | -0.26% | -0.14% | -0.15% | -0.19% | |
| CAD | 0.09% | -0.01% | 0.04% | 0.26% | 0.12% | 0.12% | 0.07% | |
| オーストラリアドル | -0.03% | -0.12% | -0.08% | 0.14% | -0.12% | -0.00% | -0.05% | |
| ニュージーランドドル | -0.02% | -0.12% | -0.08% | 0.15% | -0.12% | 0.00% | -0.04% | |
| スイスフラン | 0.02% | -0.07% | -0.03% | 0.19% | -0.07% | 0.05% | 0.04% |
ヒート マップには、主要通貨間の変化率が表示されます。基本通貨は左の列から選択され、見積通貨は上の行から選択されます。たとえば、左の列からオーストラリア ドルを選択し、水平線に沿って米ドルに移動すると、ボックス内に表示される変化率は AUD (基準)/USD (見積) を表します。
インフレに関するよくある質問
インフレは、商品やサービスの代表的なバスケットの価格の上昇を測定します。コアインフレは通常、前月比（MoM）および前年比（YoY）ベースの変化率として表されます。コアインフレには、地政学的要因や季節的要因によって変動する可能性がある食料や燃料など、より変動しやすい品目は含まれていません。コアインフレ率はエコノミストが注目する数値で、インフレ率を管理可能な水準（通常約2％）に維持する義務がある中央銀行が目標とする水準である。
消費者物価指数 (CPI) は、一定期間にわたる商品およびサービスのバスケットの価格の変化を測定します。通常、前月比 (MoM) および前年比 (YoY) ベースの変化率として表されます。コアCPIは、食料や燃料などの変動の激しい投入物を除いた、中央銀行の目標数値です。コア CPI が 2% を超えて上昇すると通常は金利が上昇し、2% を下回るとその逆になります。金利の上昇は通貨にとってプラスとなるため、通常、インフレの上昇は通貨の上昇をもたらします。インフレが低下するとその逆になります。
直観に反するように思えるかもしれませんが、ある国のインフレ率が高いと通貨の価値が上昇し、インフレ率が低いとその逆も同様です。これは、中央銀行が通常、インフレ高進に対抗するために金利を引き上げることで、お金を預ける収益性の高い場所を探している投資家からの世界的な資本フローが増加するためです。
以前は、金はその価値を維持できるため、高インフレ時に投資家が注目する資産でした。極度の市場混乱時には投資家が安全な資産として金を購入することがよくありますが、これはほとんどの場合には当てはまりません。 。 。インフレ率が高くなると、中央銀行はそれに対抗するために金利を引き上げるからです。金利の上昇は、有利子資産に対して金を保有したり、現金で預金口座に預けたりする機会費用が増加するため、金にとってはマイナスです。一方、インフレの低下は金利を低下させるため、金にとってプラスになる傾向があり、強力な金属がより実行可能な投資の選択肢になります。